Спрос на ИИ-оборудование перегрузил ASML: заказы расписаны далеко за 2030 год

Нидерландский гигант литографического оборудования ASML объявил, что текущие графики поставок больше не удовлетворяют спрос на 2027 и 2028 годы, а ключевые партнёры уже пытаются забронировать оборудование на 2029 и 2030 годы. Генеральный директор Кристоф Фуке подчеркнул, что «клиенты неустанно требуют дополнительные установки, вынуждая нас рассматривать сценарии расширения инфраструктуры сверх утвержденных ранее рубежей».

Еще в июле ASML анонсировала увеличение объемов выпуска на 30% к 2027 году с перспективой аналогичного прироста к 2028-му. Сегодня же Фуке намекает на преодоление этих лимитов. На фоне оптимистичных настроений компания скорректировала минимальный порог прогноза продаж на 2026 год, установив его на отметке 44–45 миллиардов евро. Котировки акций на бирже в Амстердаме поднялись на 2,8%, достигнув приблизительно 1552 евро. С начала текущего года ценные бумаги компании подорожали на 64%, а ее рыночная стоимость в июле лишь ненамного уступала триллионной отметке.

Китай по-прежнему формирует около двадцати процентов ежегодных доходов корпорации. Предприятие успешно завершило ценовой диалог с главными покупателями: финансовая отдача от этих договоренностей частично отразится в результатах 2027 года, а в полную силу проявится с 2028-го. Параллельно возводится второй кампус в Нидерландах, ввод в эксплуатацию первой очереди которого намечен на 2029 год — аккурат под запросы сегодняшних заказчиков.

Эксклюзивный статус ASML на рынке передового литографического оборудования превращает ее портфель заказов в безупречный барометр истинных планов полупроводниковой индустрии. В отличие от умозрительных прогнозов и аналитических отчетов, контракт на поставку литографа — это приобретение материального актива у безальтернативного вендора, за которым стоят реальные инвестиции, а не туманные обещания будущих прибылей.

Источник: iXBT